Home > Positionering inför ECB mötet som är pressad inför det ekonomiska toppmötet

Positionering inför ECB mötet som är pressad inför det ekonomiska toppmötet

De senaste CFCT IMM statistiksiffror visar att icke-kommersiella aktörer för euron har sina största korta positioneringar på terminsmarknaden sedan i juni i fjol. Den ensidiga positioneringen skulle kunna skapa en kortsiktig press på investerare, om de europeiska ledarna börjar ingjuta en gnutta förtroende hos investerare mot slutet av veckan.

EUR/USD GBP/USD USD/JPY USD/CHF AUD/USD EUR/GBP
Daglig trend down down down down no down
Veckotrend down down down down down down
Motstånd 1.3610 1.6000 80.20 0.9775 1.0750 0.8830
1.3530 1.5890 79.50 0.9460 1.0450 0.8760
1.3490 1.5780 78.70 0.9330 1.0340 0.8660
Stöd 1.3350 1.5525 76.55 0.9065 1.0050 0.8515
1.3260 1.5420 75.56 0.8920 0.9660 0.8485
1.3145 1.5270 0.8760 0.9385 0.8355

Ekonominyheter

EUR – Positionering inför ECB mötet som är pressad inför det ekonomiska toppmötet

Euron har skakat av sig den senaste tidens negativa rubriker med valutahandlare som börjar positionera sig inför ECB: s penningpolitiska möte på torsdagen och EU: s 2-dagars ekonomiska toppmöte. Marknaden förväntningar sig en sänkning med 25 räntepunkter och en del efterlyser en sänkning på 50 räntepunkter av styrräntan. Styrräntebeslutet kommer att ske 45 minuter innan det viktigaste evenemanget, vilket är ECB: s presskonferens. Investerare kommer att leta efter tecken på ECB har mjuknat i sin ståndpunkt och vill att Draghi antyder om att ECB kommer att ta ut sin ”bazooka” för att stödja de ekonomiskt kämpande länderna med ytterligare köp av säkerställda statsobligationer.

Förra veckan föreslog Draghi att om det fanns ett åtagande från de politiska ledarna för en strängare budgetdisciplin kan andra element komma att följa, ”Men prioritetsföljden kvarstår.” Med tanke på hans tidigare uttalanden kan ECB vänta och se vad som kommer från två-dagars toppmötet innan Draghi förbinder sig för en mer aggressiv policy för att stödja länder som Italien och Spanien.

Marknadsaktörerna kan ha börjat positionerat sig för ett positivt resultat från EU-toppmötet. De senaste CFCT IMM statistiksiffror visar att icke-kommersiella aktörer för euron har sina största korta positioneringar på terminsmarknaden sedan i juni i fjol. Den ensidiga positioneringen skulle kunna skapa en kortsiktig press på investerare, om de europeiska ledarna börjar ingjuta en gnutta förtroende hos investerare mot slutet av veckan. Motstånd för valutaparet EUR/USD kan hittas vid måndagens höga på 1,3490 och vid fredagens höga på 1,3550. Stödet ser ut att komma från den 30 novembers låga på 1,3260, följt av oktober låga på 1,3145.

CHF – Schweiziska KPI visar deflation

Schweiz publicerade sitt konsumentprisindex i går och uppgifterna är oroande. Konsumentpriserna sjönk med -0,2 % på månadsbasis och den årliga inflationen ligger nu på-0,5 %. Med deflationsspöket som smugit sig in i den schweiziska ekonomin, finns det en ökad diskussion om en förestående åtgärd från SNB att höja golvet i valutaparet EUR/CHF till 1,25 eller 1,30 från 1,20. Hittills har SNB varit framgångsrik i sina policyåtgärder. Valutahandlare har varit de som drivit valutaparet EUR/CHF närmare mot 1,25 efter det att SNB sagt att de inte skulle tolerera en kurs under 1,20. Således kan vi inte förvänta oss några ytterligare åtgärder i ett försök att försvaga CHF från SNB till dessa att marknaden försöker pressa växelkursen under SNB: s policylinje. Valutaparet EUR/CHF har et stöd vid det 200-dagars glidande medelvärdet på 1,2220 och motstånd vid 1,2500.

AUD – Den australiska centralbanken (RBA) sänker troligen styrräntan för tredje gången i rad

Som väntat sänkte RBA syrräntan med 25 räntepunkter i går. Detta är den andra sänkningen i rad av styrräntan. Centralbanken kommer att hålla ett möte i februari och det finns en chans att RBA sänker styrräntan än en gång. För närvarande ligger de australiensiska styrräntorna på 4,25 %, fortfarande långt över resten av de stora globala ekonomierna vilket gör AUD till en attraktiv valuta. Valutahandlare bör vara bekymrade över den avtagande tillväxten i Kina, som är Australiens största handelspartner. Det senaste HSBC tjänsteindexet PMI sjönk till 52,5 i november från 54,1. Detta är den långsammaste tillväxttakten för indexet under de senaste tre månaderna. Tillverkningsindexet PMI kom in på 49, under 50-boom/bust och den lägsta siffran sedan november 2008. Men med förra veckans sänkning av den kinesiska krav på hållna reserver av banker verkar det som att kinesiska tjänstemän ligger före policy kurvan och har insett risken för en lägre ekonomisk tillväxt. Valutaparet AUD/USD upprätthåller motstånd vid 1,0350 från den 14 november höga vid det 100-dagars glidande medelvärdet.

Guld – Guldprisets uppåtgående trendrörelse misslyckades med att bryta ett viktigt motstånd

Spotpriset på guld misslyckades med att ta sig över en betydande kortsiktig motståndsnivå och följt upp med en prisrörelse nedåt. Den ursprungliga orsaken till prisnedgången kan kopplas till styrkan i USD där den amerikanska dollarn fortsätter att röra sig högre jämfört med G10-valutorna. Spotpriset för guld toppade vid 1761 dollar per uns med den fallande trendlinjen från i septembers och novembers toppar innan det vände nedåt till det ursprungliga stödet på 1700 dollar per uns. Ytterligare stöd finns från 21 november på 1666 dollar per uns.

Tekniska nyheter

EUR/USD

De veckovisa diagrammen visar att valutaparet handlas i ett symmetriskt triangelmönster med motståndslinjen som faller från maj höga och en stödlinje som stiger från årslägsta. Det första stödet från detta diagrammönster kommer in denna vecka vid 1,3200. Ett brott här kommer sannolikt att öppna dörren inte till bara oktober låga på 1,3145, men också 1,3050 från 61,8% Fibonacci retracement av den hausseartade prisrörelsen som spänner från 2010 till 2011. Januari låga på 1,2875 kan innehålla kortsiktiga prisåtgärder. På uppåtsidan från den 18 november höga av 1,3610 ser vi det första motståndet följt av mitten av novembers konsolidering på 1,3860, där det 100-dagars glidande medelvärde också ligger. Toppen av triangelmönstret bör sannolikt innehålla en prisrörelse som rör sig högre nära 1,4230 till 1,2350.

GBP/USD

Förra veckans kabel stötte på motstånd vid 1,5780, en nivå som har visat sig vara motståndskraftig i det förflutna. Ytterligare motstånd hittar vi vid 20 oktober höga på 1,6165 och oktober höga på 0,9310. Det månatliga och det veckovisa diagrammets Stokastiska Slow fortsätter att söka sig nedåt och som sådan blir november låga på 1,5435 det första stödet följt av oktober låga på 1,5270. Den sista bastionen för valutaparet USD/CAD hittar vi på den stigande stödlinjen från 2009 och 2010 låga som kommer in på 1,0590.

USD/JPY

Valutaparet USD/JPY har börjat inkräkta på den långsiktiga trendlinjen från 2007 höga och kommer in på 78,70. Ett brott ovanför denna nivå krävs för att bekräfta den senaste apprecieringen i priset. Både det veckovisa och månatliga diagrammets Stokastiska Slow har börjat röra sig högre, så valutahandlare kan vänta sig ytterligare motstånd vid 79,50 från den tidigare interventionens höga. 200-dagars glidande medelvärde lurar också runt hörnet precis nedanför detta pris. Skulle valutaparet misslyckas vid den långsiktiga trendlinjen mellan 77,50-77,60, kan den visa sig vara ett stöd, medan den lägsta notering någonsin nära 75,60 utmärker sig som det sista stödet.

USD/CHF

Då det veckovisa diagrammets Stokastiska Slow redan har vänt lägre börjar det månatliga diagrammets Stokastiska Slow att vända. Detta sker efter att valutaparet ser ut att ha misslyckats med att bryta över motståndsnivån på 0,9330. Som sådant har valutaparet stöd vid förra veckans bottennotering på 0,9065 följt av november låga på 0,8760 och oktober låga på 0,8565. Ett brott ovanför motståndet på 0,9330 kan sporra till uppgångar mot årets höga på 0,9780.

Wild Card

Guld

Spotpriset på guld har stött på motstånd vid trendlinjen från september och november höga som kommer in på 1754 dollar per uns. Ytterligare motstånd hittar vi november höga på 1,708 och oktober höga på 0,9310. Forex valutahandlare bör notera att om trendlinjen håller, har spotpriset stöd på 1700 dollar per uns från den 30 november låga, följt av den 21 november på 1666 dollar per uns.

Anmäl dig till vårt exklusiva nyhetsbrev idag!

Skräddarsydda e-postmeddelanden

Ingen SPAM någonsin!

Alt coin news

Avprenumerera närsomhelst

Efter registrering kan du även få enstaka specialerbjudanden från oss via e-post. Vi kommer aldrig sälja eller lämna ut dina uppgifter till tredjeparter. Se vår sekretesspolicy här.